Deprecated: mysql_escape_string(): This function is deprecated; use mysql_real_escape_string() instead. in /var/www/spbtei_new/data/www/spb-tei.ru/engine/classes/mysqli.class.php on line 150 Инвестиции и совершенствование структуры макроэкономики.


Поиск по сайту:

Инвестиции и совершенствование структуры макроэкономики.
Раздел: Курсовые работы | 5 мая 2007 | Автор:быздря | просмотров: 6659 | печать
 (голосов: 0)

Содержание

стр.
Введение………………………………………………………………………….3

1. Инвестиционная деятельность: основные составляющие………………….5
1.1. Основные понятия инвестиционной деятельности……………………….5
1.2. Классификация инвестиций………………………………………………..7

2. Рынок инвестиционного капитала в России: состояние
и перспективы развития……………………………………………………..11
2.1. Формы и масштабы участия России в международном
движении капиталов……………………………………………………….11
2.2. Экспорт капитала из России: причины, возможности
борьбы с утечкой капитала………………………………………………..18
2.3. Инвестирование капитала в Россию: объемы, направления,
перспективы. Совместные предприятия как форма
инвестиционного сотрудничества России
с зарубежными странами…………………………………………………20

3. Расчет макроэкономических показателей………………………………….27
3.1. Расчет валового внутреннего продукта…………………………………..27
3.2. Расчет валового национального продукта……………………………….30
3.3. Определение реального ВВП……………………………………………..31
3.4.Определение макроэкономических показателей
системы национальных счетов……………………………………………32
3.5. Сводная таблица макроэкономических показателей……………………34

Заключение……………………………………………………………………..35

Список использованной литературы………………………………………….36
Введение

Инвестиции играют важную роль в совершенствовании структуры макроэкономики. Эффективное перераспределение ресурсов способствует как процветанию экономики страны, так и стабилизации экономики всего мирового сообщества.
Сейчас опасения полностью потерять вложенные в российскую экономику деньги уходят, но инвесторы все еще выжидают, чтобы окончательно убедиться в устойчивости позитивных процессов в России. И если раньше главной помехой были чрезмерные политические риски, то сейчас на первый план выходят гарантии прав собственности, проблемы корпоративного управления, судебная реформа, система финансовой отчетности, таможенные тарифы, реализация соглашений по совместному разделу продукции, Земельный кодекс, состояние банковской системы. Инвесторы достаточно ясно дают понять, что пока Россия не проведет полный цикл необходимых изменений в законодательстве и административной практике по этим вопросам, серьезных инвестиций она не получит.
Однако государственная инвестиционная политика сейчас направлена именно на то, чтобы обеспечить инвесторов всеми необходимыми условиями для работы на российском рынке, и потому в перспективе мы можем рассчитывать на изменение ситуации в российской экономике в лучшую сторону.
Необходимым условием развития экономики является высокая инвестиционная активность. Она достигается посредством роста объемов реализуемых инвестиционных ресурсов и наиболее эффективного их использования в приоритетных сферах материального производства и социальной сферы. Инвестиции формируют производственный потенциал на новой научно-технической базе и предопределяют конкурентные позиции стран на мировых рынках. При этом далеко не последнюю роль для многих государств, особенно вырывающихся из экономического и социального неблагополучия, играет привлечение иностранного капитала в виде прямых капиталовложений, портфельных инвестиций и других активов.
Инвестиции определяют будущее страны в целом, отдельного субъекта хозяйствования и являются локомотивом в развитии экономики. А привлечение инвестиций в экономику РФ и их освоение способствуют повышению производительного потенциала ее экономики.
Объект исследования – экономическая теория.
Предмет исследования – инвестиции и совершенствование структуры макроэкономики
Цель исследования – изучить особенности инвестиционной деятельности Российской Федерации и совершенствование структуры макроэкономики.
Исходя из цели исследования необходимо решить следующие задачи:
- выявить основные понятия инвестиционной деятельности;
- изучить классификацию инвестиций;
- определить формы и масштабы участия России в международном движении капиталов;
- выявить причины и возможности борьбы с утечкой капитала из России;
- определить объемы, направления, перспективы инвестирования капитала в Россию.

Глава 1 Инвестиционная деятельность: основные составляющие

1.1. Основные понятия инвестиционной деятельности

В соответствии с Российским законодательством под инвестици¬онной деятельностью понимается вложение инвестиций и осуще¬ствление практических действий в целях получения прибыли и (или) достижения иного полезного эффекта (12, с.13; 14; 19). При этом инвести¬циями считаются денежные средства, ценные бумаги, иное имуще¬ство (в том числе имущественные права, иные права, имеющие де¬нежную оценку), вкладываемые в объекты предпринимательской и иной деятельности в целях получения прибыли или иного полез¬ного эффекта. Вложение инвестиций не самоцель, а лишь средст¬во достижения экономической эффективности, на основе кото¬рой могут быть решены многообразные экономические и социаль¬ные задачи. При оценке инвестиций (инвестиционных проектов) необходимо учитывать финансовые последствия реализации инве¬стиций, социальную эффективность, т.е. финансовые последст¬вия инвестиционных вложений для местного, регионального и фе¬дерального бюджетов; сравнительную экономическую эффектив¬ность, объективно характеризующую преимущества данного инве¬стиционного проекта (13, с.16; 20, с.34).
Процесс управления инвестиционной деятельностью представ¬ляет собой сознательное целенаправленное регулирование движе¬ния всех видов денежных, имущественных и интеллектуальных ценностей, вкладываемых в объекты предпринимательства и дру¬гих видов деятельности для получения прибыли или достижения социального эффекта (11, с.16).
Участниками (субъектами) инвестиционной деятельности явля¬ются инвесторы, заказчики, подрядчики и пользователи объектов инвестиционных вложений.
• Инвесторы осуществляют капитальные вложения на террито¬рии Российской Федерации с использованием собственных и (или) привлеченных средств в соответствии с законодатель¬ством Российской Федерации. Инвесторами могут быть фи¬зические и юридические лица, создаваемые на основе дого¬вора о совместной деятельности и не имеющие статуса юри¬дического лица объединения юридических лиц, государст¬венные органы, органы местного самоуправления, а также иностранные субъекты предпринимательской деятельности (далее - иностранные инвесторы).
• Заказчики - уполномоченные на то инвесторами физиче¬ские и юридические лица, осуществляющие реализацию ин¬вестиционных проектов. При этом они не вмешиваются в предпринимательскую и (или) иную деятельность других субъектов инвестиционной деятельности, если иное не предусмотрено договором между ними. Заказчиками могут быть инвесторы. Заказчик, не являющийся инвестором, наделяет¬ся правами владения, пользования и распоряжения инвестициями на период и в пределах полномочий, которые установ¬лены договором и (или) государственные контрактом в соот¬ветствии с законом Российской федерации.
• Подрядчики - физические и юридические лица, которые вы¬полняют работы по договору подряда и (или) государствен¬ному контракту, заключаемым с заказчиками в соответствии с Гражданским кодексом Российской Федерации. Подрядчи¬ки обязаны иметь лицензию на осуществление ими тех ви¬дов деятельности, которые подлежат лицензированию в соот¬ветствии с федеральным законом.
• Пользователи объектов инвестиционных вложений - физиче¬ские и юридические лица, в том числе иностранные, а также государственные органы, органы местного самоуправления, иностранные государства, международные объединения и ор¬ганизации, для которых создаются указанные объекты. Пользователями объектов инвестиций могут быть инвесторы. Субъект инвестиционной деятельности вправе совмещать функ¬ции двух и более субъектов, если иное не установлено договором и (или) государственным контрактом, заключаемым между ними (6; 18, с.20-31; 24, с.13-16).
Объектами инвестиционной деятельности являются вновь созда¬ваемые и модернизированные основные фонды и оборотные сред¬ства во всех отраслях и сферах народного хозяйства, ценные бума¬ги, целевые денежные вклады, научно-техническая продукция, другие объекты собственности, имущественные права и права на интеллектуальную собственность. Инвестирование в объекты, не отвечающие требованиям экологических и санитарно-гигиенических норм, а также наносящие ущерб охраняемым законом пра¬вам и интересам физических и юридических лиц и государства, за¬прещены.

1.2. Классификация инвестиций

Классификация инвестиций может быть представлена следую¬щим образом.
По назначению различают производственные инвестиции (производственная сфера), инвестиции социального назначения (со¬циальная сфера), инвестиции природоохранного и экологическо¬го назначения (экологическая сфера).
По срокам инвестиции делятся на краткосрочные, среднесроч¬ные и долгосрочные (3, с.91; 6).
В зависимости от источников финансирования выделяют: госу¬дарственные, муниципальные, отраслевые, частные, смешанные инвестиции.
В зависимости от объектов инвестиций выделяют прямые (ре¬альные) инвестиции в объекты отраслей реального производства; портфельные инвестиции в ценные бумаги; интеллектуальные инвестиции науку, приобретение патентов и т.д.
Источниками финансирования инвестиций могут быть как внут¬ренние, так и внешние. В соответствии с действующим законода¬тельством в России основными источниками финансирования ин¬вестиций хозяйствующих субъектов являются:
• собственные финансовые ресурсы и внутрихозяйственные резервы инвесторов - прибыль, амортизационные отчисле¬ния и т.д.;
• заемные финансовые средства инвесторов - банковские кредиты, облигационные займы, долгосрочные займы, бюд¬жетные кредиты;
• привлеченные финансовые средства инвесторов - паевые и иные взносы членов трудовых коллективов и юридических лиц;
• средства внебюджетных фондов;
• средства государственных бюджетов, предоставляемых на безвозмездной основе;
• денежные средства, централизуемые объединениями предприятий;
• средства иностранных инвесторов (21, с.59-77).
Основная доля в составе источников приходится на собственные средства хозяйствующих субъектов. Главными собственными источ¬никами являются чистая прибыль и амортизационные отчисления.
Возможности использования амортизационных отчислений как источника инвестирования существенно изменились в силу условий экономической деятельности, характеризующихся ост¬рым недостатком собственных средств, что вынуждает хозяйст¬вующие субъекты направлять большую часть амортизации на покрытие недостатка оборотных средств.
Прибыль как источник финансирования выступает только в той части, которая остается в виде нераспределенной прибыли и направ¬ляется на цели инвестирования. При осуществлении инвестиций в форме капитальных вложений предусматривается льгота по налогу на прибыль, а именно: уменьшается налогооблагаемая прибыль, на¬правленная на финансирование капитальных вложений производст¬венного назначения (в том числе в порядке долевого участия), а так¬же на погашение кредитов банков, полученных и использованных на эти цели, включая проценты по кредитам. При предоставлении льготы в расчет принимаются фактически произведенные затраты в отчетном периоде, независимо от срока окончания строительства и ввода в эксплуатацию основных фондов, учтенных по счету «Капи¬тальные вложения». При этом из указанных затрат исключаются; суммы амортизации, начисленной по основным фондам, принадле¬жащим предприятию, с начала года на отчетную дату.
Большое значение в составе реальных инвестиций имеют инвестиции в оборотные средства. Неблагополучное положение с оборот¬ами средствами в связи с инфляционным эффектом является первопричиной платежного кризиса в стране. Неплатежи хозяйству¬ющих субъектов друг другу, кредитным организациям, бюджету и внебюджетным фондам, а также по заработной плате постоянно растут. Инвестирование оборотных средств предполагает поддержа¬ние кругооборота средств действующего хозяйствующего субъекта, а также инвестирование в прирост оборотных средств при расшире¬нии объемов и масштабов хозяйственной деятельности (16).
Основ¬ными источниками финансирования выступают прибыль, кредиты банков, финансовая помощь вышестоящих структур, средства, мо¬билизованные через эмиссию ценных бумаг и др. (4, с.278-310).
Своеобразной формой финансирования инвестиционной дея¬тельности является лизинг, долгосрочная аренда движимого и не¬движимого имущества. Лизинг рассматривается как товарный кре¬дит, предоставляемый заемщику (лизингополучателю). В догово¬ре лизинга может быть предусмотрено право выкупа имущества (15).
Лизинговые операции делятся на два вида:
Оперативный лизинг - срок аренды не предусматривает полной окупаемости, арендодатель не покрывает свои затраты за счет арендных платежей одного арендатора.
Финансовый лизинг - лизинг с полной окупаемостью. Аренд¬ные платежи возмещают затраты лизингодателя и обеспечивают ему фиксированную прибыль.
Использование лизинговой формы инвестирования дает воз¬можность предприятиям приобретать необходимое оборудование без значительных капитальных затрат. При этом выгода лизинго¬получателя зависит от доходов по новым инвестициям и суммы арендных (лизинговых) платежей (10, с.117-121; 20, с.123-127; 23, с.60-64).
Наряду с внутренними источниками инвестирования важней¬шее значение имеют зарубежные иностранные инвестиции. Для современной России это объективная необходимость, так как без мобилизации дополнительных инвестиционных ресурсов невоз¬можно осуществление эффективной реконструкции и модерниза¬ции производственных мощностей, резкого повышения техноло¬гического уровня производства, преодоления затянувшегося кри¬зиса. Прямые зарубежные инвестиции имеют ряд преимуществ:
- служат дополнительными источниками капитала для непосредственного финансирования производства конкретные товаров и услуг, обеспечивают внедрение новых технологий ноу-хау, передовых методов управления и маркетинга;
- в отличие от иностранных займов и кредитов не ложатся тяжелым бременем на внешний долг и даже способствуют его погашению:
- способствуют росту занятости населения, повышению ква¬лификации рабочей силы, инженерных и управленческих кадров;
- способствуют улучшению качества экспортной продукции, содействуют ее выходу на мировой рынок, росту валютных поступлений;
- обеспечивают наиболее мягкому и эффективному включе¬нию отечественной экономики в мировое хозяйство, благодаря производственной и научно-технической коопераций, причем, что особенно важно, именно производственному включению, а не идущим лишь через организацию связям в сфере обращения;
- способствуют формированию конкурентной рыночной сре¬ды, оказывают влияние на борьбу с монополизмом;
- содействуют развитию экспортной базы страны и сокраще¬нию национального экспорта и импорта (2, с.115-156; 11, с.5-18).
Однако становление иностранного предпринимательства в Рос¬сии сталкивается с определенными экономическими и политиче¬скими трудностями. Привлечение иностранных инвестиций сле¬дует рассматривать как неотъемлемую часть инвестиционной стра¬тегии государства, необходимо создание благоприятного инвести¬ционного климата для иностранных инвесторов. В понятие «инве¬стиционный климат» принято включать все то, что принимает в расчет инвестор, когда оценивает, насколько благоприятны или неблагоприятны в той или иной стране условия для вложения ка¬питалов, включая идеологию и политику, экономику и культуру. Эти оценки воплощаются в показатели инвестиционного риска.
2. Рынок инвестиционного капитала в России: состояние и перспективы развития

2.1. Формы и масштабы участия России в международном движении капиталов

В современной действительности в первую десятку стран – основных инвесторов российской экономики входят: США, Великобритания, Швейцария, Германия, Нидерланды (они являются лидерам в этом процессе), а также Кипр, Италия, Австрия, Франция и Швеция. На долю лидеров приходится 76,1% (16,6 млрд. долл.) от общего объема, на долю последних пяти стран – 12,0% (почти 2,6 млрд. долл.). Таким образом, десять ведущих мировых экспортеров капитала вложили в российскую экономику 88,1% (почти 19,2 млрд. долл.) общего объема накопленных иностранных инвестиций (1, с.32).
Наиболее привлекательными для иностранного капитала сфера российской экономики являются финансы, топливная промышленность, коммерческая деятельность по обеспечению рынка, пищевая промышленность, торговля, общественное питание. В целом на пять народнохозяйственных сфер, наиболее активно инвестируемых из-за рубежа, приходится 73,3% общего объема накопленных иностранных инвестиций (почти 16,0 млрд. долл.). В развитие следующих пяти отраслей - машиностроения и металлообработки, деревообрабатывающей и целлюлозно-бумажной промышленности, цветной металлургии, химической и нефтехимической индустрии, связи – иностранные инвесторы вложили еще 15,9% общего объема накопленных иностранных инвестиций. Положительным является включение в число приоритетных сфер ряда отраслей реального сектора экономики.
Отраслевая структура иностранных инвестиций деформирована в сторону гипертрофии финансового сектора экономики и топливных отраслей: на них приходится 48% всего объема накопленного иностранного капитала. Это заставляет нашу устаревшую и неэффективную народнохозяйственную структуру и в конечном итоге негативно сказывается на экономическом месте.
Одна из причин консервации этих структурных перекосов – отсутствие мер экономической политики, определяющих приоритеты в развитии российской экономики и реализующих дифференцированный подход к привлечению иностранных инвестиций. Иностранные инвестиции пока сами избирают сферы деятельности, руководствуясь нормой прибыли на вложенный капитал (5, с.16-19).
Трудности осуществления инвестиционной деятельности в России усугубляются значительным усилением диспропорций в инвестиционной сфере. Реализация инвестиций (принятие инвестиционных решений) в современных условиях определяется пред¬приятиями с учетом таких факторов, как скрытая инфляция и ожидание роста цен на производственные ресурсы (7, с. 56).
Для нивелирования (снижения) давления инфляции вложения осуществляются преимущественно в движимое и недвижимое имущество (товарно-материальные ценности, импортное оборудование, приобретение зданий и сооружений), финансовые активы потребительские товары, уставный капитал совместных и акционерных предприятий. В условиях скрытой инфляции выбор таких объектов инвестирования определяется их свойством сохранять стоимость и возможностью получения прибыли (дохода) главным образом путем колебаний цен или курсов ценных бумаг. Согласно действующему законодательству, инвестиционная деятельность на территории России может финансироваться за счет:
- собственных финансовых ресурсов и внутрихозяйственных резервов инвестора (прибыль, амортизационные отчисления. Денеж¬ные накопления граждан и юридических лиц, средства, выплачиваемые органами страхования в виде возмещения потерь от аварий, стихийных бедствий и др.);
- заемных финансовых средств инвестора (банковские и бюджетные кредиты, облигационные займы и другие средства);
- привлеченных финансовых средств инвестора (средства, получаемые от продажи акций, паевые и иные взносы членов трудовых коллективов, граждан, юридических лиц);
- денежных средств, централизируемых объединениями (союзами) предприятий в установленном порядке;
- инвестиционных ассигнований из государственных бюджетов, четных бюджетов и внебюджетных фондов;
- иностранных инвестиций (9, с. 29).
В системе управления финансами предприятий важнейшим на¬правлением является управление инвестиционной деятельно¬стью, связанной с вложением аккумулированных финансовых ре¬сурсов в реальные и финансовые инвестиции. К сожалению, за го¬ды экономических реформ инвестиционная активность предпри¬ятий подверглась наибольшему спаду. Так, в 1997 году величина инвестиций составила 24,2% от уровня инвестиций 1990 года. Это связано с сокращением бюджетного финансирования, снижени¬ем уровня рентабельности с соответствующим уменьшением на¬правления чистой прибыли на инвестиционные цели, а также практически невозможностью привлечения коммерческих креди¬тов на осуществление проектов в связи с невозможностью их оку¬паемости.
Одним из важнейших направлений корректировки экономиче¬ских реформ в России следует считать развитие и повышение эф¬фективности инвестиционной деятельности. Это обусловлено прежде всего тем, что более чем десятилетний период перестрой¬ки и экономических реформ не привел к стабилизации нацио¬нальной экономики и повышению эффективности ее функцио¬нирования. Продолжаются негативные процессы в экономике, ухудшаются экономические показатели, стоит вопрос острой не¬обходимости преодоления затянувшегося финансово-экономиче¬ского кризиса. Подъем экономики невозможен без крупномас¬штабного инвестирования.
Потребность в коренном обновлении на базе применения науч¬но-технических достижений, высоких технологий, современной организации производства требуют значительных инвестицион¬ных вложений за счет всех источников финансирования: средств предприятий как собственных, так и привлеченных, внебюджет¬ных инвестиционных фондов, иностранных инвестиций, бюджет¬ных средств.
Основным условием формирования благоприятного инвестици¬онного климата для иностранного капитала является либерализа¬ция инвестиционного режима в стране-реципиенте. Наибольшие результаты могут быть достигнуты на основе повышения степени открытости экономики, которая оказывает существенное влия¬ние на стратегию и тактику инвесторов, определяет конкурент¬ные позиции страны в борьбе за иностранные вложения (8, с. 9) . Вместе с тем отечественный и мировой опыт показывают, что государствен¬ная политика в отношении иностранных инвестиций, какой бы либеральной она ни была, оказывается успешной только в том слу¬чае, если иностранные инвесторы уверены в политической и эко¬номической стабильности, в последовательности и необратимости системных преобразований в стране, осуществляющей прием капитала. Динамика иностранных активов и обязательств банковского сектора Российской Федерации пред¬ставлены в табл. 2.1.1.


 Скачать полную версию - investicii-i-sovershenstvovanie.zip [42.6 Kb] (cкачиваний: 26) 



Информация
Посетители, находящиеся в группе Гости, не могут оставлять комментарии в данной новости.
 
.: Навигация СПбТЭИ

Рефераты
Статьи
Курсовые работы
Дипломные работы
Факультеты института
Студенческое научное общество
Основные контактные адреса и телефоны института
Каталог
История института
Фотографии из жизни института

.: Факультеты
  • Экономика товарного обращения
  • Основы товароведения и экспертизы товаров
  • Бухгалтерский учет в торговле
  • Торгово-технологические процессы на предприятиях торговли
  • Экономика, анализ и планирование деятельности предприятий торговли и общественного питания
  • Менеджмент
  • Ценообразование
  • Внешнеэкономическая деятельность предприятия торговли
  • Налоги и налоговое законодательство
  • Персональная информатика в маркетинге и менеджменте
  • Технология приготовления продуктов общественного питания
  • Деньги, кредит, банки
  • Стратегическое планирование
  • Финансы и кредит
  • Деловое общение
  • Мировая экономика
    .: Голосование

    Очень высокий
    Высокий
    Средний
    Ниже среднего
    Не могу оценить



    .: Самое популяное
    » Курсовая работа. Имидж Организации
    » Курсовая работа на тему "ЭФФЕКТИВНОСТЬ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВ"
    » Курсовая работа "Финансовый леверидж и его роль в управлении предприятием"
    » Взаимосвязь бухгалтерского баланса с отчетом о прибылях и убытках
    » Денежно-кредитная политика государства
    » Возникновение и Развитие Прямых Налогов
    » Курсовик - Целевые бюджетные и внебюджетные фонды в системе государственных финансов.
    » Курсовая работа. Анализ Рисков Корпоративных Инвестиционных Проектов
    » Пути Снижения Затрат на Производство Продукции
    » Реферат на тему "Компьютерные вирусы"
    » Источники Финансирования Инвестиционной Деятельности
    » Учение В.И.Вернадского о биосфере
    » Реферат - Классификация компьютерных сетей
    » Инфляция- экономические и социальные последствия инфляции
    » Налоговое Планирование в Организации
    » Кадровые стратегии
    » Монетарная политика государства
    » Издержки Производства и Себестоимость Продукции
    » Макс Вебер вклад в современную науку
    » Курсовая работа на тему "АМОРТИЗАЦИЯ ОСНОВНЫХ СРЕДСТВ ФИРМЫ"
    » Экологическая культура
    » Предмет и методы микроэкономики
    » ЭКОНОМИЧЕСКИЙ МЕХАНИЗМ ПРИРОДОПОЛЬЗОВАНИЯ
    » Затраты и результаты деятельности предприятия
    » Сущность Российского парламентаризма

    .: Реклама


    .: Архив
    Июль 2011 (1)
    Январь 2010 (1)
    Ноябрь 2009 (1)
    Август 2009 (28)
    Июль 2009 (38)
    Июнь 2009 (40)
    Май 2009 (47)
    Апрель 2009 (41)
    Март 2009 (41)
    Февраль 2009 (46)
    Январь 2009 (45)
    Декабрь 2008 (38)
    Ноябрь 2008 (39)
    Октябрь 2008 (38)
    Сентябрь 2008 (39)
    Август 2008 (40)
    Июль 2008 (37)
    Июнь 2008 (37)
    Май 2008 (41)
    Апрель 2008 (47)
    Март 2008 (42)
    Февраль 2008 (44)
    Январь 2008 (38)
    Декабрь 2007 (35)
    Ноябрь 2007 (35)
    Октябрь 2007 (39)
    Сентябрь 2007 (38)
    Август 2007 (37)
    Июль 2007 (33)
    Июнь 2007 (39)
    Май 2007 (54)
    Апрель 2007 (43)
    Март 2007 (40)
    Февраль 2007 (49)
    Январь 2007 (43)
    Декабрь 2006 (38)
    Ноябрь 2006 (37)
    Октябрь 2006 (42)
    Сентябрь 2006 (36)
    Август 2006 (40)
    Июль 2006 (38)
    Июнь 2006 (39)
    Май 2006 (30)
    Апрель 2006 (28)
    Март 2006 (30)
    Февраль 2006 (31)
    Январь 2006 (29)
    Декабрь 2005 (39)
    Ноябрь 2005 (30)
    Октябрь 2005 (37)
    Сентябрь 2005 (37)
    Август 2005 (39)
    Июль 2005 (31)
    Июнь 2005 (29)

    .: Авторизация
    Логин
    Пароль
     


  • Неофициальный сайт СПб ТЭИ - "Санкт-Петербургский торговоэкономический институт"
    Связь с администрацией | Статистика | Карта сайта
    Все права защищены 2007-2014 ©